Después de años de esfuerzos incansables, las empresas chinas de maquinaria de construcción han logrado establecer gradualmente una buena imagen en el extranjero y han comenzado a planificar su distribución mediante la mejora continua de los productos, la mejora de la calidad y la mejora del servicio. Entonces, ¿qué tan grande es el espacio de desarrollo del mercado extranjero? ¿Dónde están las futuras oportunidades en el extranjero?
(I) Distribución en el exterior de maquinaria de construcción nacional
La tasa de crecimiento anual compuesta (CAGR) de los ingresos en el exterior en los últimos cinco años es del 34% y la proporción actual de negocios en el exterior es de alrededor del 35%. El mercado exterior se ha convertido en un importante motor de crecimiento.
Los fabricantes nacionales han lanzado continuamente el desarrollo de los mercados extranjeros a través de fusiones y adquisiciones, construcción de plantas en el extranjero y otras formas. El monto de exportación de maquinaria de construcción en 2021-2022 fue de 57,2 mil millones de yuanes y 92,9 mil millones de yuanes, respectivamente, un aumento del 91,87% y 48,80% interanual, manteniendo una alta tendencia de crecimiento en los últimos dos años. La CAGR de los ingresos en el extranjero de la maquinaria de construcción nacional en los últimos cinco años fue del 34%, y la proporción actual de negocios en el extranjero es de alrededor del 35%. Además, el nivel de margen de beneficio bruto del mercado extranjero es significativamente más alto que el del mercado interno, y el espacio de beneficio es considerable. El mercado extranjero se ha convertido en uno de los principales motores de crecimiento para la industria de maquinaria de construcción nacional en el futuro.
(II) Mercado norteamericano
La inversión inmobiliaria y en petróleo y gas impulsan una alta demanda de maquinaria de construcción. Con una participación de mercado de más de 60 mil millones de yuanes de fabricantes japoneses y europeos, los fabricantes nacionales tienen un amplio margen de mejora.
1) Espacio de mercado: América del Norte es el mayor mercado regional de maquinaria de construcción del mundo, con un espacio de mercado de más de 300 mil millones de yuanes en 2022. El atributo de país de inmigración de Estados Unidos hace que su demanda inmobiliaria siga creciendo. Se espera que aumente el gasto de capital futuro en petróleo y gas, lo que puede impulsar una alta demanda de equipos de minería.
2) Camino de entrada: Aunque todavía existe una barrera arancelaria del 25% para los productos de maquinaria de construcción nacionales exportados a los Estados Unidos, los productos nacionales tienen ventajas de costo obvias y los fabricantes principales aún tienen un gran margen de beneficio. Además, la capacidad de producción de los fabricantes nacionales en los Estados Unidos y América Latina se ha liberado gradualmente, lo que puede evitar eficazmente las restricciones arancelarias. Aunque los fabricantes estadounidenses dominan América del Norte, refiriéndose a la participación de mercado de más de 60 mil millones de yuanes de Japón y Europa en América del Norte en 2022, las empresas nacionales de maquinaria de construcción aún tienen un gran margen de mejora en la participación de mercado.
(III) Mercado europeo
La demanda proviene principalmente del mercado de la construcción de Europa occidental y del mercado de recursos de Europa oriental. La participación de la maquinaria de construcción está relativamente equilibrada y la resistencia a la entrada de los fabricantes nacionales es pequeña.
1) Espacio de mercado: El tamaño del mercado europeo de maquinaria de construcción fue de aproximadamente 120 mil millones de yuanes en 2022, cerca del de China; la principal demanda provino de la industria de la construcción en Europa Occidental y la industria de recursos en Europa del Este. El valor agregado inmobiliario de los países de Europa Occidental es aproximadamente 1,5 veces el de China, manteniendo básicamente un crecimiento estable; el monto de inversión en la industria minera downstream de Rusia, la industria de la construcción y la industria de exploración de petróleo y gas es aproximadamente el 30% de China, lo que aporta un cierto espacio de mercado.
2) Camino de entrada: A largo plazo, la distribución de la participación de la maquinaria de construcción europea es relativamente equilibrada, y se espera que la resistencia de los fabricantes nacionales a expandir sus negocios en Europa sea significativamente menor que en América del Norte; a corto plazo, la guerra ruso-ucraniana tiene poco impacto en el monto de la inversión interna de Rusia, y el mercado de Rusia está abierto a las empresas chinas, lo que se espera que proporcione un fuerte impulso de crecimiento.
(IV) Países de mercados emergentes
El tamaño del mercado downstream es más del doble del de China. Los fabricantes nacionales tienen ventajas regionales y arancelarias. Pueden ampliar sus perspectivas viajando a otros países, construyendo fábricas en el extranjero y saliendo al mercado de forma independiente.
1) Espacio de mercado: La suma del PIB de la industria minera y de la construcción en los países de mercados emergentes es más del doble que el de China, incluso sin considerar el PIB de la industria minera en Medio Oriente, también es más de 1,4 veces el de China, y ha mantenido una alta tasa de crecimiento en la última década, lo que genera un amplio espacio para salir.
2) Vía de entrada: La relación de cooperación comercial entre los países de la Iniciativa de la Franja y la Ruta se ha vuelto cada vez más estrecha, y la inversión extranjera de China y la cantidad de ingeniería contratada han ido en aumento; en la región del Sudeste Asiático, los fabricantes nacionales de maquinaria de construcción tienen ventajas regionales y arancelarias obvias en comparación con los fabricantes europeos y estadounidenses. Al hacer autostop en el extranjero + construir fábricas en el extranjero + salir por su cuenta, las empresas nacionales de maquinaria de construcción tienen perspectivas considerables de expansión en los mercados emergentes.
(V) Equipos de minería en el extranjero
El tamaño del mercado mundial de equipos de minería es de aproximadamente 280 mil millones de yuanes, lo que representa el 32% de la demanda total. El mercado de equipos de minería en el extranjero tiene un amplio espacio.
La maquinaria de construcción de China depende principalmente de infraestructura y bienes raíces, y la proporción de inversión de la industria minera es pequeña, mientras que la fuerte demanda de la industria minera extranjera respalda la maquinaria de construcción.
La proporción de la industria minera en el Sudeste Asiático, el Sur de Asia y América Latina es de alrededor del 40%-50%, Estados Unidos es de alrededor del 30%, Europa está básicamente entre el 20%-30% y Oriente Medio es más del 80%.
Según nuestra estimación, el tamaño del mercado mundial de equipos de minería fue de aproximadamente 280 mil millones de yuanes en 2022, lo que representa el 32% del tamaño total de la maquinaria de construcción.
Análisis del mercado internacional de maquinaria de construcción: potencialidad y oportunidad del mercado en Europa, Estados Unidos y países emergentes
